大和总研表示，中信银行(00998)发盈喜，料上半年纯利按年增长逾150%，符合该行预期，维持信行“持有”评级，目标价调高25%，至5.35港元。

大和总研认为，信行的净息差及净手续费收入将带来惊喜。不过，其不良贷款及信贷成本于第二季有轻微上升。因此，大和总研称，今次盈喜对股价正面帮助不大。随着下半年经营环境更具挑战性，加上毛利受压以及信贷成本增加，将令信行下半年盈利增长减慢。

高盛于中信银行发出盈喜后，维持该股“买入”评级，目标价5.8港元，认为其盈利增长前景优同业，零售业务及企业管治能力将进一步改善。高盛表示，中信银行发盈喜料今年上半年盈利增长逾150%，按中国会计准则去年上半年盈利32.05亿人民币，即今年上半年盈利不少于80.13亿人民币，为该行对其今年盈利预测的57%。高盛称，上半年盈利优预期，相信是由于净利息扩阔较预期理想，手续费收入增长强劲，以及贷款拨备低预期所致。

招行料跑赢大市

招商银行(03968)发出盈利预喜，预料上半年净利润将按年上升超过100%。大和总研发表报告表示，维持招行“跑赢大市”评级，6个月目标价34港元。

大和总研指出，招行盈利增长强劲，主要反映次季度资产质素及盈利表现稳定。该行预期招行次季度净利息收入按季持平，净息差在首季见顶后，由于贷款增长强劲，将可抵销次季度净息差受压；受股市下跌影响，手续费收入料将仍然疲弱。虽然招行具长远投资价值，但短期仍然关注其以溢价收购永隆(00096)，以及资产质素潜在受损。

高盛发表报告，指招商银行上半年盈喜优于该行预期4%，维持“中性”评级及33.05港元目标价。

高盛预料，招行上半年纯利为118亿元人民币，第二季税后溢利按年增长62%，对比首季按年增长157%。该行维持招行今明两年的股盈预测1.54元人民币及1.83元人民币不变。

大摩调低东亚评级

摩根士丹利表示，调低东亚银行(00023)投资评级，由“与大市同步”降至“减持”，目标价由44降至33港元。大摩称，东亚现以今年盈利预测市盈率17倍买卖，对比中资银行股只有13倍，其估值昂贵，加上其盈利增长受压，故调低评级。大摩指，东亚去年盈利受惠于资本市场表现强劲，但今年相关利好因素减少，加上去年只为其结构性投资工具及抵押债务债券减值20%及43%，今年或需增加一倍减值。由于缺乏股票投资收益，将影响东亚盈利。因此，该行调低今年盈利预测5.6%，至2.31港元。